Enligt ett uttalande från militären rör det sig om militanta islamister som under lördagen attackerade en vattenpumpstation öster om Suezkanalen.
Fem egyptiska soldater skadades också, meddelar armén och tillägger att säkerhetsstyrkor nu "fortsätter att jaga terroristerna och omringar dem i ett isolerat område på Sinai".
De egyptiska säkerhetsstyrkorna har länge försökt slå ner det jihadistiska upproret i norra Sinai, som trappats upp sedan president Mohammad Mursi, från Muslimska brödraskapet, avsattes 2013.
Mängder av poliser, militärer och misstänkta jihadister har sedan dess dödats till följd av upproret.